基于行业指数分析基金持仓的方法、设备及存储介质与流程

本发明涉及信息处理，特别涉及一种基于行业指数分析基金持仓的方法、设备及存储介质。

背景技术：

1、保险资产管理公司通常管理的规模巨大，依据银保监会的相关投资比例限制，通常可以投入到股票、基金等权益类资产的规模可达到数千亿的规模。

2、为了降低投资风险，提升人均管理规模，保险资产管理公司通常采用fof投资的方式间接进行股票、债券等权益资产投资。针对基金投资，如何从市场上选取合适的基金加入到投资组合，已经有了若干的基金评价标准和选取方法辅助进行选择。但是从实际的基金净值表现来看，基金通常在市场风格发生较大转换、行情有较大波动的时候，会发生基金等投资风格漂移。例如2020年白酒行业表现较好，而市场上某些中小盘投资基金大量持有白酒行业的股票，并未按照基金的投资说明投向中小盘股票。

技术实现思路

1、为了解决现有技术无法及时发现风格漂移、进而无法准确预测到行业轮动对基金投资收益的影响，本发明提供了一种基于行业指数分析基金持仓的方法、设备及存储介质。

2、本发明的技术方案如下：

3、一种基于行业指数分析股票型基金持仓的方法，包括：

4、s1：将股票型基金持仓拆解到各个行业指数的分布上，并拟合出各个行业的配置比例；

5、s2：令公募基金的日净值增长率等于各行业指数的日净值增长率的加权求和；

6、s3：选取连续的20个交易日，分别获取各行业指数的日净值增长率以及公募基金的日净值增长率；

7、s4：使用选取的20个交易日的数据，对公募基金的日净值增长率进行拟合计算，得到误差最小的行业类权重组合；

8、s5：通过s4的权重组合数字表示股票型基金的持仓分布情况。

9、进一步地，所述将股票型基金持仓拆解到各个行业指数的分布上，并拟合出各个行业的配置比例包括：将股票型基金持仓拆解到各申万一级行业，并拟合出每个一级行业的配置比例。

10、进一步地，所述一级行业的配置比例：根据股票型基金在每季度末公布的前10大持仓股票所对应的一级行业以及在对应的一级行业中持仓的权重作为拟合过程的初始值，根据股票型基金实际的净值增长情况，对一级行业的权重进行拟合调整，得到配置比例。

11、进一步地，所述s2中公募基金的日净值增长率为：

12、

13、其中，grow为基金的日净值增长率，wi为基金在行业i上持仓的权重，gi为行业i的指数日净值增长率，0.95位考虑基金为应对流动性持有的现金对净值增长的影响。

14、进一步地，申万一级行业包括28类。

15、进一步地，所述s4中采用最小二乘法对s2中公募基金的日净值增长率进行拟合计算，得到误差最小的行业分类权重组合{w1,w2,w3...w28}。

16、本发明提供一种计算机设备，包括存储器、处理器及存储在存储器上病可在处理器上运行的计算机程序，所述处理器执行所述计算机程序时实现上述任一项基于行业指数的股票型基金持仓的分析方法。

17、本发明还提供一种计算机可读存储介质，其上存储有计算机程序，所述计算机程序被处理器执行时实现上述任一项基于行业指数的股票型基金持仓的分析方法。

18、本发明的有益效果至少包括：通过对股票型基金进行数量化表示，结合对行业发展趋势的预测，一方面可以及时避免由于股票市场行业轮动造成的基金净值波动，另外一方面也可以对保险资金的行业配置进行更合理精细化的调整。

技术特征：

1.一种基于行业指数分析股票型基金持仓的方法，其特征在于：包括：

2.根据权利要求1所述的一种基于行业指数分析股票型基金持仓的方法，其特征在于：所述将股票型基金持仓拆解到各个行业指数的分布上，并拟合出各个行业的配置比例包括：将股票型基金持仓拆解到各申万一级行业，并拟合出每个一级行业的配置比例。

3.根据权利要求2所述的一种基于行业指数分析股票型基金持仓的方法，其特征在于：所述一级行业的配置比例：根据股票型基金在每季度末公布的前10大持仓股票所对应的一级行业以及在对应的一级行业中持仓的权重作为拟合过程的初始值，根据股票型基金实际的净值增长情况，对一级行业的权重进行拟合调整，得到配置比例。

4.根据权利要求1所述的一种基于行业指数分析股票型基金持仓的方法，其特征在于：所述s2中公募基金的日净值增长率为：

5.根据权利要求1所述的一种基于行业指数分析股票型基金持仓的方法，其特征在于：所述s4中采用最小二乘法对s2中公募基金的日净值增长率进行拟合计算，得到误差最小的行业分类权重组合{w1,w2,w3...w28}。

6.根据权利要求2所述的一种基于行业指数分析股票型基金持仓的方法，其特征在于：所述申万一级行业包括28类。

7.一种计算机设备，其特征在于：包括存储器、处理器及存储在存储器上病可在处理器上运行的计算机程序，所述处理器执行所述计算机程序时实现权利要求1-4任一项基于行业指数的股票型基金持仓的分析方法。

8.一种计算机可读存储介质，其特征在于：其上存储有计算机程序，所述计算机程序被处理器执行时实现权利要求1-4任一项基于行业指数的股票型基金持仓的分析方法。

技术总结
本发明涉及信息处理技术领域，公开了一种基于行业指数分析基金持仓的方法、设备及存储介质，通过将股票型基金持仓拆解到28个申万一级行业指数的分布上，并拟合出每个行业的配置比例，从而得间接得到股票型基金的持仓分布。本发明通过对股票型基金进行数量化表示，结合对行业发展趋势的预测，一方面可以及时避免由于股票市场行业轮动造成的基金净值波动，另外一方面也可以对保险资金的行业配置进行更合理精细化的调整。

技术研发人员：熊雄
受保护的技术使用者：中国人寿资产管理有限公司
技术研发日：
技术公布日：2024/1/13